2023-07-31 23:33 經濟日報／ 陳同力（富蘭克林華美高科技基金經理人）



盤勢分析

受到前周美股三大指數上揚收紅影響，周一台股開高震盪，以玻璃、資訊、電機類表現較強，終場指數跌147點，跌幅0.8%，收17,145點，成交量4,922億元。

台股AI相關科技股仍是投資趨勢主流之一，另外前兩周龍頭股的財報公布後，多數半導體類股有整理後落底反彈的趨勢，近期可望出現反彈行情；也由於科技股支撐，大盤仍在高檔區間震盪整理的多頭格局中，儘管第3季被視為旺季不旺的行情，但指數也欲小不易。

投資建議

因AI相關類股普遍反映明年的成長性，評價高於一般電子股，但建議先不追高，避免短線炒作熱門股票；另外，半導體類股如台積電法說會公布後，市場也有一波股價先行反應，有機會落底反彈，因此建議布局股價便宜，且相對受惠AI相關題材的半導體類股。

今年第2季以來AI相關類股確實領軍上揚，近期漲多，也建議稍微減碼，降低投資比重，舉例來看，若原本有投資AI主題三至四成，則建議漲多的部分減碼比重至20%左右，待後續若有個股向下修正，可以再逢低加碼AI新科技相關類股。

AI半導體、伺服器類股因明年深具機會，目前跌深者有底部反彈、第4季較具表現機會；其次是美國通過450億美元基礎建設法案，也有利於網通設備、光通訊類股的業績表現，故明年資本支出增加、第3季庫存有明顯消化完畢者，建議不妨可以逢低布局AI相關的、半導體、AI伺服器，與美國基礎建設法案相關的網通類股等類股，逢低布局，分散產業類操作。

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